观察原型债券ETF自2024年9月降息以来的含息报酬表现,仅有20档逆势缴出正报酬。值得注意的是,表现前十强的债券ETF中,就有5档为非投等债,其中群益优选非投等债ETF(00953B)以上涨3.69%的好表现,夺下绩效冠军。

市场法人表示,虽然近期联准会在9月、10月两个月接连宣布降息,但在10月FOMC会议后主席鲍威尔偏鹰言论下,对于接下来降息节奏,市场仍充满不确定性,因此债市布局应以息收为优先考量,这也让具优异收益水准、存续期间通常相对短,利率风险较低的非投等债跃为市场焦点。

00953B以亮眼配息表现闻名,最新配息预计每股配发0.061元,预估年化配息率7.66%,相当符合债券投资人追求稳定收益的需求,有意参与领息的投资人最晚可在11月4日买进、11月5日除息。此外,00953B还是债券ETF人气王,是今年唯一一档受益人数增加超过2万人的债券ETF,对比今年债券ETF受益人数屡探新低,更突显00953B的高人气。

群益优选非投等债ETF(00953B)经理人李忠泰指出,联准会虽然降息,但从鲍威尔会后声明可知12月降息仍有变数,不过在美中谈判报佳音,加上企业财报多正向,让市场投资气氛仍偏正向。历史经验显示,在经济持坚、利率缓降时,具备高票息、低存续优势的非投等债期望报酬较佳。

目前非投等债发行企业体质佳、信用风险偏低,殖利率又具吸引力,后市表现值得期待。投资人可选择聚焦成熟国家、经过信用因子筛选条件力求降低违约疑虑的非投等债ETF,以强化投组稳健性,并兼顾收益需求。


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